舞台はロサンゼルス。朝から賑わうカジノで、メキシコ系の青年、ロドリゴがつり銭詐欺を働いていた。彼は根は真面目な青年だが、ギャンブルでマフィアに借金をした父を救うために、慣れない詐欺を働こうとしたのだ。だが、二人目に騙そうとしたウェイトレスにあっさり見破られ、その場に居合わせた刑事に連行される。しかし、その刑事は、実はプロの詐欺師、リチャードだった！1日だけ相棒として働くことにした二人は、まずはおばあちゃんを相手にオレオレ詐欺。次にカフェに入ってつり銭詐欺。さらにガソリンスタンドで当たり屋詐欺。そして、リチャードが「オフィス」と呼ぶバーで昼食を食べているところに、リチャードの妹ヴァレリーから電話が入った。彼女の勤務する四ツ星ホテルで、リチャードの詐欺師仲間が倒れ、彼を呼んでいるというのだ。ホテルに駆けつけたリチャードと顔をあわせたヴァレリーは、冷たい表情で互いに罵りあう。実は彼女は、汚い手を使って遺産を独り占めしたリチャードと係争中で、兄の詐欺師の仕事も嫌悪しているのだ。ホテルで倒れた老詐欺師オチョアは、希少価値のある昔の銀証券を偽造し、ホテルに宿泊する大富豪、ハニガンに売り込もうとして失敗、リチャードを呼んだのだった。リチャードは友人を使って一芝居打ち、ハニガンの興味を引くことに成功。さらにロドリゴの芝居で値段を吊り上げることにも成功した。ハニガンが現金を用意するまでの間、街を散歩することにした二人。ところが、銀証券の入ったアタッシュ・ケースを引ったくられてしまう。オチョアのところへ、もう1枚の銀証券を譲ってくれるように頼みに行くリチャード。だがオチョアはキャッシュを持ってこない限り、銀証券は渡さないと言う。その結果、やむを得ず愛車まで売って何とか銀証券を手に入れて約束の時間までにホテルに戻ることができた二人。だが、ヴァレリーがリチャードの妹であることを知ったハニガンが、新たな条件を出してきた。ヴァレリーと寝るため、彼女に銀証券を持ってこさせろと言うのだ。必死で妹を説得するリチャード。彼女が出してきた条件も何とかクリアし、無事妹を送り込むことに成功したのだが・・・・・。