San Francisco

1906. En la preciosa y problemática ciudad que ha surgido por la Fiebre del Oro californiana, el jefe de la fiesta y dueño del salón de baile, Blackie Norton (Gable), se niega a rescindir el contrato que lo une a la cantante Mary Blake (Jeanette MacDonald). El mejor amigo de Blackie, el padre Tim Mullin (Tracy), le ruega que deje a Mary cantar en la ópera de la ciudad, pero Blackie no quiere admitir ante nadie que no dejará marchar a Mary porque está enamorado de ella. Pero cuando el terremoto de 1906 destruye la ciudad, Blackie y Mary descubren lo que es realmente importante, y juntos prometen reconstruir sus vidas y su amada ciudad.