Ulf è un ragazzino riservato che trascorre le vacanze estive in un'isola della Svezia. Qui riceve la visita del suo amico Percy, subito simpatico al burbero nonno che gli racconta del suo incontro con Buffalo Bill. La gelosia di Ulf si fa vendicativa quando Percy attira l'attenzione della sua amica Pia per la quale si è preso una cotta.