بعد تشاركهما حلماً لا يصدق، أدرك ماتيو وشقيقته، إزي، أن عالم الأحلام حقيقة عندما يصبح بطل الكتاب الهزلي لماتيو، زي بلوب، على قيد الحياة ويتبعهما إلى بروكلين. ولكن عندما يؤسر كوبر، صديق ماتيو المفضل سابقاً، في عالم الأحلام من قبل كائنات الكوابيس الشريرة ويفقد قدرته على أن يستيقظ، يكتشف ماتيو وإيزي أن هناك عواقب في عالم الوعي لما يحدث في أحلامهم.

يتحدى ماتيو وإزي النايت هنتر الشرير ويقومون بتحرير كوبر، لكنهم يحتاجون لأن يتم إنقاذهم بعدها. ولكن لحسن الحظ، يبدو أن أستاذ العلوم خاصتهم، الأستاذ أوز، هو عميل سري في وكالة الأمن الليلي. خلال المعركة، يستيقظ ماتيو ويعيد معه أحد كائنات النايت تيرور إلى بروكلين، ويتوجب عليه بمساعدة أصدقائه هزيمة

يجب على ماتيو وأصدقائه هزيمة حامٍ رملي عملاق والدخول إلى الدريم فورج قبل أن تدمره قوى النايتمير كينغ ليتمكنوا من صناعة ساعات رملية خاصة بهم وليصبحوا بعدها مطاردي أحلام رسمياً. ولكن عندما يتعرض أحد الحالمين إلى الخطر، يجب على الأطفال الاختيار. هل سيواجهون الفورج ليصبحوا حالمين أكثر قوة، أم سيساعدون صديقهم؟

بينما ينفذ وقتهم لمواجهة الدريم فورج يستعين ماتيو وأصدقاؤه بمساعدة دريم باندت غامضة وقدراتها على التلاعب بالوقت. يدافع الأستاذ أوز وآلبرت عن الفورج بمواجهة هجوم للغريم سباون بينما بينما يدخل الأطفال الذين يأملون أن يصبحوا مطاردي أحلام إلى الفورج ليواجهوا أعمق مخاوفهم. ولكن يجب أن يسرعوا: إذا تعرض الفورج للتدمير قبل أن ينهوا التحدي، فقد لا يصبحون مطاردي أحلام أبداً.

يقود البحث عن رجل الرمال ماتيو والآخرين إلى أعلى جبل في عالم الأحلام، وهو قمة الوسائد. لا يمكن إلا لرجل الرمال إصلاح ساعة لونيا الرملية، التي يحاول النايتمير كينغ جاهداً الحصول عليها. وعندما تتحول إحدى المنافسات الودية إلى تحدٍ مرير، يتنبه النايتمير كينغ إلى مكان وجود الأطفال ويأمر قواه بشن هجوم على الجبل.

تجبر زيارة مفاجئة من رئيسة المفتشين في وكالة الأمن الليلي ماتيو على إخفاء زي بلوب. عندما يهرب كائن عالم الأحلام الغريب ليستكشف بروكلين، يتوجب على ماتيو إيجاده قبل أن يراه أحد. في هذه الأثناء، يحاول الأصدقاء التعامل مع ستريك التي تعرضت لإصابة مباشرة من جهاز يجعل الشخص يعيش أحداث آخر حلم راوده مما جعل ستريك تتصرف كأنها طفل رضيع وتتسبب بفوضى عارمة في المرصد.