인간의 뇌파를 마음대로 조정하는 기계를 발명한 에드워드 니그마가 기계의 실용화 자금을 요구하나 웨인 회장으로부터 거절당한다. 그 일로 웨인에게 앙심을 품은 에드워드는 서커스 공연장에 나타나 배트맨이 누군지 밝히지 않 으면 시한폭탄을 터트린다며 위협하는 하비에게 배트맨을 잡아줄테니 대신 자 신이 발명한 기계를 실용화시킬 자금을 마련하는 것을 도와달라고 부탁한다. 의기 투합한 두 악당은 배트맨을 끈질기게 괴롭힌다. 한편 하비의 정신분석 을 의뢰받은 체이스 메리디언 박사는 배트맨에게 관심이 많다. 어렸을 때 양 친이 살해당하는 장면을 목격한 브루스 웨인은 성인이 된 지금도 그 기억의 단편들이 떠올라 고통을 받자 미모의 메리디언 박사를 찾아가 상담을 받는데 , 두 사람은 서로 호감을 느낀다. 메리디언 박사는 배트맨과 브루스 웨인 두 사람 사이에서 갈등하고, 어렵게 진실을 고백하기로 한 브루스 웨인이 메리 디언 박사한테 고백을 하려는 순간 하비와 에드웨드가 그를 습격한다. 결국, 웨인은 중상을 입고 배트맨의 기지마저 완파되는데...