Salinero é o dono do humilde hotel Las Violetas, que agora tem novo e incômodo hóspede: Arenas, o hipnotizador contratado pelo Teatro Rex. Em outra parte da cidade está o escritório do Dr. Dartek, um especialista em transtornos do sono.

Antunes Calambó acorda de ressaca e encontra uma navalha suja de sangue no bolso do paletó, mas não se lembra de nada. Gustavo, o camareiro do hotel, passa a informar Castor, relojoeiro amigo de Darek, sobre os passos de Arenas.

O aristocrata Von Eisler e Justina pedem ajuda a Arenas para identificar o autor de um estimado quadro. Luiz, o ajudante da adivinha Zoraide, é demitido. Anita desconfia de Gregório e o segue até a loja de Castor. Darek é chantageado por um impostor.

Depois de uma experiência aterradora no quarto, Domingas decide se refugiar na biblioteca; Arenas vai ao teatro e encontra Margarida. Eles conversam sobre Marenko.

Arenas hipnotiza Domingas em seu show e aparentemente os mistérios dela são revelados. Na loja, Darek toma conhecimento do espelho mágico de Castor e ambos traçam uma estratégia para atingir Arenas. Hipnotizado, Gregório tenta cometer um assassinato.

Arenas é preso por suspeita de assassinato, mas Renzo está disposto a lhe fazer uma proposta. No entanto, o comissário age com segundas intenções e, no final, ao encontrar a maleta de dinheiro, tem uma surpresa.