미스 피기는 커밋이 그녀의 심야 토크쇼 ‘미스 피기의 업 레이트’에 엘리자베스 뱅크스를 게스트로 섭외하자 몹시 화가 난다. 곰돌이 포지는 여자 친구의 부모님을 만나고, 그래미상 수상에 빛나는 록 밴드 이매진 드래곤스는 새로운 싱글을 공연한다.

머펫 친구들은 롤프의 주점에서 에드 헬름스를 만나고 그들이 노래방에서 가장 좋아하는 곡들을 부르며 멋진 밤을 보낸다. 하지만 다음날 아무도 출근하지 않자 커밋은 뿔이 난다. 한편, 포지는 쇼 도중 불행한 사고를 겪는다.

열띤 경쟁을 펼치던 미스 피기와 리스 위더스푼. 둘 다 해비타트 운동에 자원하자 그들의 불화는 새로운 경지에 이른다. 한편 포지와 여자 친구는 힘든 시기를 겪는다.

커밋은 드니스에게 줄 완벽한 생일 선물을 찾으려고 애쓰고, 미스 피기에게 도움을 청한다. 한편 게스트 크리스틴 체노웨스는 일렉트릭 메이헴과 공연하는 데 동의하고, 의도치 않게 밴드 사이의 균열을 야기한다.