의천검과 나란히 못 베는 게 없는 명도 도룡도는 불에 달궈도 형태가 바뀌지 않고, 강철도 무쇠도 아닌 물질로 만들어져 용을 죽이는 검이라는 뜻을 가지고 있다. 장삼봉의 7번째 제자 유대암은 도룡도를 차지하기 위한 싸움에 휘말린다. 사건의 진상을 알아보던 5번째 제자 장취산은 일가족을 몰살했다는 누명을 쓰고 소림파에서 쫓겨난다.

누명을 쓰고 쫓겨난 장취산은 쫓기다가 은소소를 맞닥뜨리고 그녀를 추궁해 자초지종 설명을 듣는다. 한편, 은소소가 천응교 양도대회에서 도룡도를 가지고 나타나지만, 그것을 본 사손이 도룡도를 빼앗고 섬의 사람들을 죽이겠다고 협박한다.

섬의 사람들을 죽이겠다고 협박하는 사손이 미쳐 날뛰자, 은소소 와 장취산이 그에게 맞서다가 바다로 떨어진다. 은소소와 장취산은 물에 떨어져 정신없이 흐르다가 빙화고라는 섬을 발견한다. 섬에서 장취산과 은소소는 부부의 연을 맺게 된다.

빙화도에서 갇혀 부부의 연을 맺은 장취산과 은소소는 아이를 낳고, 사손과 호형호제하기로 한다. 광명좌사자 양소는 은소소의 아버지 은천정을 찾아가 문파 천응교를 없애고 명교에 들어오라고 한다. 한편, 멸절 노스님은 제자 기효부를 양소에게 빼앗긴다.

멸절 노스님의 제자 기효부는 양소에게 납치당하고 양소는 그녀에게 당분간 강유백의 딸 안아를 맡아달라고 한다. 기효부와 양소는 사랑에 빠지게 되지만 기효부는 은라정과의 정혼을 핑계로 양소의 마음을 거절한다.

아직 빙화도에 장취산, 은수수 와 갇혀있는 사손은 풍향을 관찰하며 결국 중원으로 돌아갈 방법을 찾는다. 혹시나 자신으로 인해 장취산의 아내 은소소와 아이 무기가 해를 당할까 봐 염려하던 사손은 혼자 빙화도에 남기로 한다. 사손과 작별하는 무기는 눈물로 그에게 매달린다.